■台股期指分析 國內外利空訊息夾擊，台股震盪失守8200點
本帖最後由 hankchang 於 15-9-24 08:31 編輯■市場概況
指 數
台股加權指數
店頭指數
日經指數
南韓指數
恒生指數
道瓊指數
Nasdaq
費城半導體
昨日收盤
8193.42
117.64
18070.2
1944.6
21302.9
16279.9
4752.7
590.7
漲 跌
-172.50
量811.19億
-2.17
-362.06
-37.42
-493.67
-50.58
-3.98
-4.32
外資進出
買進：151.95 億 買超： 億
賣出：308.80 億 賣超：156.85 億
投信
買超： 億
賣超：2.95 億
自營商
買超： 億
賣超：24.80 億
資券變化
融資餘額：1,299.44 億 增減：+14.03 億
融券餘額：530,469 張 增減： -17,091 張
匯市
台幣匯率： 33.250 漲跌： +0.279
美元指數： 96.07 漲跌： -0.22
■國際股市短評
最新公佈的經濟數據顯示，美國原油庫存量減少 190 萬桶。消息一出輕原油一度上漲，不過隨後仍再度下跌，終場輕原油下跌超過 3%作收。原物料類股也下跌超過 2%，拖累標普 500 指數表現。藍籌股中，聯合科技(UTX-US)、Caterpillar、(CAT-US)、波音(BA-US) 等全面下跌，對道瓊工業指數造成壓力。蘋果 (AAPL-US) 則逆勢上漲 0.81%作收，單日表現優於大盤。生物科技類股 (IBB-US) 則連續 3 個交易日下跌，拖累那斯達克指數表現。Sarhan Capital 分析師表示，他不認為今日市場表現有什麼重要的，大盤正盤整投資人想要休息喘口氣。RW Baird.分析師則表示目前市場還是相當脆弱，歐洲亞洲市場都傳出壞消息，股市還沒有完全擺脫修正的局勢。美國合眾銀行 (USB-US) 分析師則表示，現在投資人對聯準會失去信心，不確定性將導致市場更脆弱。直到利率政策有更明確方向之前，市場可能繼續大幅波動。道瓊工業指數下跌 50.582 點，或 –0.31%，收在 16279.89 點。標普 500 指數下跌 3.98 點，或 –0.20%，收在 1938.76 點。那斯達克指數下跌 3.98 點，或 –0.08%，收在 4752.74 點。
■台股盤勢分析: 指數承壓下檔應有撐；汰弱留強低接業績股
【昨日盤勢】：
受到前一日歐美股市重挫及中國九月份PMI創下新低的利空衝擊，昨日台股下跌55點以8310點開出後，指數開低走低，一路震盪下挫，台積電重挫3.49%，其他權值股也全數收黑，其中汽車電子及零組件族群受到德國福斯排氣檢驗造假的風暴拖累，也紛紛大幅下跌，尾盤失守8200點大關。觀察盤面變化，電子類股下跌2.48%，傳產類股下跌1.52%，金融類股下跌1.84%。電子次族群全面重挫，其中半導體及電腦及週邊設備下跌3.47%、2.35%表現最差。傳產族群中玻璃陶瓷類、觀光類、鋼鐵類等相對抗跌，而食品類及營建類下跌2.65%、2.1%1表現弱勢。終場加權指數下跌172點，收在8193點，成交量799億元。
【資金動向】：三大法人合計賣超184.59億元。其中外資賣超156.84億元，投信賣超2.95億元，自營商賣超24.8億元。外資買超前五大為中環、中工、三商壽、統一實、中華；賣超前五大為友達、中信金、群創、台積電、元大金。投信買超前五大為元太、宏捷科、致伸、光環、台驊；賣超前五大為聯電、英業達、長榮航、台燿、和大。資券變化方面，融資增14億元，融資餘額為1299億元，融劵減1.71萬張，融券餘額為53萬張。
【今日盤勢分析】：雖然中國PMI創下六年半來的新低，及中秋假期將至，盤面目前氣氛保守。但考量美國經濟溫和復甦，且外資期指淨多單部位仍有餘一萬七千餘口水準，國安基金持續備戰，指數低點應該有守，後勢仍將以箱型震盪格局視之。多空觀察重點如下：第一、中國PMI創下新低，不利短線亞股表現：中國9月製造業採購經理人指數（PMI）初值為47，比8月的確定值47.3下滑了0.3個百分點。連續7個月低於榮枯分界線50。 9月的PMI自2009年3月以來，創下6年半來的最低水平。在經濟減速、股價暴跌和人民幣貶值導致市場混亂的背景下，經濟景氣明顯惡化。第二、根據歷史經驗觀察，過去15年中秋節前五個交易日上漲機率僅40%；且近五年來中秋節前一週下跌機率達80%，顯見中秋節前台股易跌難漲。考量之前台股經歷一波強勢反彈，而目前短線遭逢中國PMI不佳以及美股升息疑慮未除等利空箝制台股盤勢表現，加上過去的歷史經驗研判，預估今年中秋連假前指數仍難有表現。第三、就技術面觀察，上方季均線目前扣抵高值下彎，KD指標也同步下彎，指數上方受到壓抑，而下方有9/9的跳空缺口作為支撐，且月均線翻揚，整體走勢預估仍在月均線及季均線之間區間震盪整理。綜上所述，短線上盤勢受制於中國經濟數據不佳，以及中秋假期效應影響表現不佳，但考量籌碼面有利台股表現，且月線仍具強勁支撐，國安基金持續備戰，指數低點應該有守，建議汰弱留強，擇優選股。
【投資策略】：
受到中國PMI創下六年半來的新低，及中秋假期將至，短線盤面氣氛偏向保守。但考量外資期貨未平倉淨多單仍逾一萬七千餘口，且國安基金買盤保護，加上技術面9/9的跳空缺口仍未回補，下檔月均線走揚有撐，預期台股仍將維持月線與季線之間箱型震盪格局，建議汰弱留強，低接業績股。現階段可以留意之類股為第四季基本面良好之利基型蘋概股、鞋材、塑化及汽車零組件等績優族群。
■台股期指分析國內外利空訊息夾擊，台股震盪失守8200點
週二美國四大指數齊跌，週三亞洲股市普遍下挫，台指期在歐美股市走弱的影響下跳空開低，中國產業經濟指標不如市場預期，早盤期指修正賣壓隨即出籠，一度震盪回測8200點，盤中賣壓持續加重，指數下探月線尋求支撐，不過台股現貨量能依舊未見明顯起色，市場觀望氣氛濃厚，追價力道偏向保守，走勢轉為低檔狹幅區間震盪，終場台指期以相對低點作收，技術面短均線反壓向下，短期趨勢可能偏向弱勢整理格局。電子在指標權值股普遍走弱的影響下開低走低，短均線反轉並跌破，短線趨勢暫以保守看待，金融開低走跌月線支撐宣告失守，上檔均線反壓加重，整體趨勢相對弱勢，非金電開低下挫，所幸月線支撐成功守穩，短線趨勢可能轉為震盪整理；台指期下跌191點，逆價差53.42點，電子期下跌8.35點，逆價差2.01點，金融期下跌18.2點，逆價差4.60點。台指期下跌逆價差放大，市場趨勢偏向保守。
台指期未平倉部位分析，自營商淨空單增加1,775口，淨空單部位5,551口；投信淨空單增加616口，淨空單部位2,724口；外資淨多單減少1,610口，淨多單部位17,852口；外資賣超現股157.2億元，期貨淨多單減少，看法中性。
技術面觀察，部分聯準會分行總裁認為今年將會升息，市場不確定性升溫，歐美股市齊跌影響加權指數跳空開低，中國財新PMI創六年半新低，亞洲股市普遍走弱，早盤台股賣壓沉重一度震盪回測8200點，電金傳等各類股普遍下挫，盤中壓力持續加重，指數逐漸擴大跌幅，現貨量能依舊偏低，追價力道偏向保守，終場台股以相對低點作收，而成交量放大為798億元。外資現貨賣超，期貨淨多單減少，加權指數開低走低，月線支撐暫時守穩，短期趨勢可能仍偏震盪盤整格局。
■台股選擇權分析
多空就選擇權籌碼觀察，賣權/買權未平倉比由1.07下降為1.00，仍為中性偏多格局。在最大未平倉量序列部份，買權下移為8700點，賣權上移為7500點，外資選擇權淨多單部位約1.6萬口。
■台股選擇權量能分析
歷史波動率
買權隱含波動率
賣權隱含波動率
P/C成交比
昨日賣權/買權
ＯＩ比
昨日賣權/買權
未平倉量
行情看法
25.09%
14.51%
26.99%
1.01
1.00
367651/368672
區間操作
*本刊僅供參考，不負任何法律責任，亦不作獲利之保證，請勿任意轉載。
更多財經訊息，歡迎點擊我的部落格～
您的鼓勵，讓我更有動力，謝謝，感恩！
頁:
[1]