[轉貼] javaanse 談交易

eric888168

javaanse談交易（一）

    來到易家已有月餘，期間看到了不少優秀的帖子，也從照片裡認識了古浪，初級，大金等一些業有所成的先行者，好吧，其實只記住了古浪，誰讓他的身材我看著順眼，和我一樣都不是瘦人。
     壇友們不吝分享了大量有關交易的資料，從市場構成及原理到詳細的交易方法以及正確交易思維和心態的培養等等等等，還有無數的高手和馬甲下的怪獸們都在盡力幫大家撥雲見日。在這裡我向他們表示感謝，同時也獻醜聊一聊自己（一個有一定交易時間，但還為能達到高手高度的普通交易者）對交易的一些感悟，為大家提供另一個解讀市場或交易的視角，當然，這些都只是我自己的想法，並不能代表一定正確，我的出發點是希望能起到拋磚，不拋瓦片引玉的作用。
     從哪開始呢？隨意聊吧，就先說說我們交易的目標。很簡單，盈利，其他的先都是後話，那麼問題來了，怎麼盈利？以100次交易為例，我們在交易中要做到就是：  
     (平均) 盈利額×盈利次數＞虧損額×虧損次數。
     這就是我所謂的交易等式，符合這個等式（當然沒有考慮點差等成本），則必然盈利。
     將這個等式變形，就得到了大家熟悉的一些名詞，盈虧比啊，勝率啊。根據這個等式，只談盈虧比或者勝率毫無意義，你必須把他們放在等式之中，這也就是為什麼有些系統勝率不到30%，但今年依然做到了10倍以上收益的原因，這也是為什麼有些人勝率超過85%，但依然爆倉的原因。明白了這一點，在爆倉後就不會因為自己的統計勝率高而死抱著自己的理念或系統不放，進而怨市尤人，最終離正道愈行愈遠。明白了這個等式，你就不會去企圖尋找所謂的萬無一失的必勝信號（或系統）進而不敢進場（這種高勝率信號失敗時必然會進一步挫傷你的信心），也不會讓你不敢將浮虧砍倉兌現。
     上面的四個變量裡，盈利次數=100-虧損次數，這不用多說，盈利額，市場才能給出答案，因此我們能控制的其實只有一個，虧損額。截斷虧損，讓利潤奔跑，這句話的重要性或者說止損的必須性明白啦吧，因為虧損是我們唯一能決定的，利潤由市場決定（當然你的止盈也是一種“虧損”） 。而你要想最終獲得利潤，首要就是在市場連續讓你止損後你還活著，就像百家樂連續開13把大之後，你還有資金，在你的行情來臨時，你還能入場，你的交易系統是正期望值，那麼隨後你的盈利必然將超過你的虧損額。
     談一談上面說的盈利次數問題，也就是勝率，這裡的勝率其實有兩個，一個是市場的概率，一個是交易者的概率。市場的概率很簡單，永遠都是60%和40%（當然你也可以說是51%和49%），為什麼，因為市場的波動就是在消滅價格不平衡，重新找到價格的平衡點（平衡點的移動就是走勢），因此一旦多空任一方佔據優勢，價格就會立刻波動至下一個平衡點的位置。因此無論是那種形態，或者說任何時間任何點位，價格向任何方向移動，都是合理的，甚至可以說都是符合“技術分析”的。任何經過你統計的高勝率信號，都只說明了你統計的數據（包含未來啊）不夠豐富，統計的方法有問題罷了。這也是一些高勝率信號或指標消逝的原因。這也是交易者不能戰勝市場的原因，因為市場注定要消滅不平衡。明白了這一點，我們就明白，我們主動選擇止損，不是說明我們錯了，而是為了下一次的戰鬥。
     那麼我們怎辦啊？感謝上帝或者隨便是誰，還給了我們一個工具，技術分析。當然，我說的技術分析可能與大家理解的不完全一樣，技術分析不是預測工具，它只是用來分類到現在為止的行情的一把尺子。它會告訴你，市場在幹什麼，並不能告訴你市場想幹什麼（當然市場也不知道，這要看所有我們這些交易者搏殺的結果，價格走勢只是一個記錄）。這把尺子將行情分為無數類，其中有一類可以給我們帶來贏利，每個交易者都不一樣，可以是震盪，可以是趨勢，可以是炒單，可以是日線。交易者首要任務就是要明白，哪一類帶給你利潤，以及怎樣分辨這一類，或者說什麼信號說明了這一類行情的開始和結束，也就是你入場和出場的位置（不一定做哦）。如果你做區間震盪，當大陽突破上軌後，你就要明白，你的行情結束了，那麼就不要再用自己的交易系統（當然對於震盪很可能是正期望系統）交易，因為符合你交易系統的行情已經結束。因此交易的第一前提就是弄明白那些是你的行情，或者說交易那些你能看明白的行情。當然，隨著你交易水平的提高，也許你能看明白更多的行情，從而交易更多的行情。做到了這一點，離盈利還有多遠呢，我只能說路漫漫其修遠兮，你才剛剛上正路。
     好了，無體了，總結一下，交易第一前提，你要明白自己系統或性格適合的行情範圍，交易那些你能看明白的行情。沒有怎麼辦，等。系統與性格不符怎麼辦，改，哪個都行。盈利第一前提，符合交易等式，其中一個潛在條件就是，當盈利來時，你還在場。交易是被動的，交易者能決定的只有兩個，入場（等你的行情），止損（為了下一次）。因此，不要過度交易，不要抗虧損單。祝大家交易順意。

javaanse談交易（二）
     
    市場的走勢只有兩類，趨勢和區間(什麼三角形，矩形，楔形等等一些整理形態都只是區間的一種罷了)，走勢永遠是趨勢到區間，區間到趨勢；趨勢中有區間，區間中有趨勢。就如同太極圖一樣，黑與白，互相摻雜，互相轉化。那麼對於我們交易者來說，具有意義的只有一種，趨勢。有人說老子就是做區間的，在上軌空，拿到下軌，照樣盈利，沒錯，但實際上讓你盈利的其實是區間內低一級別的趨勢。事實上你的盈利單都是趨勢，對不（其實這句話接近於廢話）。因此我們得出結論，我們要想盈利，只能要做趨勢。那麼這裡就出現了一個經典問題，我們是順勢呢，還是逆勢呢？各路英豪都有自己的觀點，也都沒錯，對，無論順勢或逆勢都沒錯，因為你順的或逆的是哪個勢啊？

    克羅曾說過，交易很簡單，找出在一定時間週期內主控全局的趨勢，在開始時進入，一直持單到趨勢結束，隨後收錢便可。這裡有一個很有意思的觀點，一定時間週期內的趨勢，也就是說，趨勢是有級別的，其中一種最常見的分類方法就是按時間級別。先說說逆勢交易，如果你是畫線掛單直接抄頂摸底，恭喜，你是神人交易者，一般人沒有這樣的水平。神當然可以為所欲為，也不用被納入我們這些凡人的討論範圍內。如果你在某個位置看到了影線，或者背離什麼的，逆勢做單，恭喜，想想克羅的那句話，你還是趨勢交易者，只不過你順的是小級別的趨勢，也許是1分鐘，也許是1秒鐘（炒單那幫神就別來打蹩了），期望小級別的趨勢演變成為大級別的趨勢而已。當然，這種做法成功的概率並不高（當然高手會通過自己判斷來選擇，我這裡的成功率指的只是小級別推翻大級別的概率），我並不是說這樣做不好，而是這種做法要求的能力更高，其實這正是最具有盈利空間的單子，想想，你進在了趨勢的起點啊。
  估計多數壇友和我一樣都不是神，那我們還是老老實實順勢做單，或者說順大勢。畢竟小級別戰勝大級別的概率較小，也要求交易者俱備更高的能力。還是那句話，順大勢逆小勢。這裡我們將逆小勢再次分拆，因為我不喜歡逆勢，將這裡的小勢定義為中勢，那麼我們要做的就是順（更）小勢，因此這句話就被轉換為順大逆中順小。順大，說明趨勢的方向，說明我們做單的傾向；逆中，說明趨勢受阻，處於調整中，但原（大）趨勢可以重啟；順小，說明我們在入場時中勢已經發生了改變。這時你大可以將止損放在小趨勢的起點，一旦被打，說明中趨勢仍將延續，大趨勢還在調整。你想想，小趨勢沒有上漲，大趨勢怎麼可能上漲呢？同時，這裡的盈虧比肯定合理，因為你跨了兩個級別。舉個簡單的例子，均線系統，大家都熟悉的。這裡的意思就是說，如果5,20,60，多頭排列，確定（？）趨勢上漲，傾向做多。5和20開始走平，甚至死叉，這時當收盤價上收破5日線時，就是第一做多位（沒說是最好的位置），也許這時20線還在壓制。這時你的多單，順應了60，逆了20，順了5，這就是順大逆中順小。當然這個例子非常粗糙，只是為了說明理念，並不是交易系統。不過配合良好的交易管理（資金管理+倉位管理），這才是關鍵，一定也是正收益。     這裡當然還有一些問題，如何判斷趨勢？如何確定是回調而不是轉勢？這些問題的答案相信大家都見過，不會的再去讀讀道氏的書。最重要的其實往往是最簡單的。這裡插句話，所謂的問題其實就是沒有明白你做的小勢是否戰勝了中勢，或者說有潛力戰勝中勢，從而導致或確定大勢的重啟。還有句題外話，其實到最後只不過是看高低點（或均線，看個人愛好）找個位置，再看(小)高低點，確定的入場罷了，無謂趨勢。     再說說區間，其實區間做法就是做小級別趨勢，難點在於有時真突破了，止損唄，有時區間上軌不是水平的，這就要解盤功力了。當然，好的做法就是做趨勢，看到區間，歇，等趨勢重啟。所以區間做法，縮小或放大級別。        交易其實很簡單（但不容易），決定性的要素已經被傳唱了許多年。聖杯就是截短虧損，讓盈利奔跑。盈利的關鍵就是交易管理，交易管理的核心就是只持有正確的倉位（夠長），虧損減倉，盈利加倉。至於圖表，形態，指標，這些都是交易管理的工具罷了。     洋洋灑灑說了一堆，不知道有用沒，我的用意只是給大家傳遞一些我對交易的解讀，並不代表一定正確。當然，我也很希望初級，懷念等各路神佛（對於沒有點名的大神先說聲抱歉，實在是高人太多了，說不過來啊）前來批判，畢竟被他們臭罵要比在市場中虧錢要好的多。祝大家交易順意。

無奇

聖杯就是截短虧損，讓盈利奔跑。盈利的關鍵就是交易管理，交易管理的核心就是只持有正確的倉位（夠長），虧損減倉，盈利加倉。

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hkn588

非常感謝分享非常棒的文章.感恩!!!

manhavecoco

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